В современной быстро меняющейся бизнес-среде сделки по слияниям и поглощениям (M&A) становятся все более сложными. Однако достижения в области технологий коренным образом меняют способы заключения сделок, делая сделки более эффективными, прозрачными и экономически выгодными. В этой краткой статье рассматриваются способы, с помощью которых технологии могут менять реализацию и структуру сделок M&A, уделяя особое внимание платформам комплексной проверки на базе искусственного интеллекта и смарт-контрактам на основе блокчейна.
1. Платформы комплексной проверки на базе искусственного интеллекта:
Комплексная проверка — критический этап любой сделки M&A, включающий всестороннюю оценку финансовых, юридических и операционных аспектов целевой компании. Традиционные процессы комплексной проверки требуют много времени и ресурсов. Однако платформы комплексной проверки на базе искусственного интеллекта оптимизируют этот процесс за счет автоматизации сбора и анализа данных.
а. Сбор и анализ данных:
Алгоритмы искусственного интеллекта могут эффективно анализировать огромные объемы данных, таких как финансовые отчеты, контракты и нормативные документы, для выявления потенциальных рисков и возможностей. Методы обработки естественного языка (Natural Language Processing) позволяют этим системам извлекать ключевую информацию из неструктурированных источников данных, сводя к минимуму человеческие ошибки и экономя драгоценное время.
б. Прогнозирование и смягчение рисков:
Алгоритмы машинного обучения могут анализировать исторические данные и закономерности для выявления потенциальных рисков, связанных с целевой компанией. Эти платформы могут отмечать проблемы, связанные с соблюдением требований, интеллектуальной собственностью, судебными разбирательствами или экологическими проблемами, позволяя приобретателям принимать обоснованные решения и активно устранять любые риски до завершения сделки.
в. Управление конвейером сделок:
Платформы на базе искусственного интеллекта предоставляют пользователям комплексные возможности управления потоком сделок. Они могут отслеживать и оценивать большое количество потенциальных целей, помогая расставить приоритеты на основе заранее определенных критериев (таких как отрасль, размер, доход и т. д.) и соответствующей информации о рынке. Это гарантирует, что потенциальные возможности не будут упущены, а ресурсы будут эффективно распределены.
2. Смарт-контракты на основе блокчейна:
Традиционные сделки по слияниям и поглощениям включают в себя обширную документацию и ручные процессы, что приводит к задержкам, неэффективности и увеличению затрат. Однако технология блокчейн предлагает децентрализованную и безопасную платформу для выполнения смарт-контрактов, упрощая процесс заключения сделок.
а. Прозрачность и безопасность:
Блокчейн позволяет создавать защищенные от несанкционированного доступа, прозрачные и отслеживаемые записи заключенных соглашений. Это устраняет необходимость в посредниках, снижает риск мошенничества и обеспечивает прозрачность на протяжении всего жизненного цикла сделки. Все участвующие стороны могут получить доступ и проверить условия контракта в режиме реального времени, что повышает доверие и уменьшает количество юридических споров.
б. Автоматизация и эффективность:
Смарт-контракты, основанные на блокчейне, позволяют автоматизировать различные транзакционные процессы. Это включает в себя автоматические платежи условного депонирования, выдачу средств при выполнении заранее определенных условий, а также упрощенный обмен и проверку документов. Эти автоматизированные процессы исключают ручные ошибки, уменьшают административную нагрузку и ускоряют общий срок реализации сделки.
в. Интеграция после слияния:
Интеграция после слияний и поглощений является критически важным этапом, на котором решающее значение имеет координация синергии и согласование операций. Смарт-контракты на основе блокчейна облегчают плавную передачу прав собственности и активов между приобретающей и целевой компаниями. Прозрачный и неизменный характер блокчейна гарантирует, что все заинтересованные стороны имеют доступ к точной информации, способствуя эффективной интеграции и минимизируя сбои.
Заключение
Технологии, в частности платформы комплексной проверки на базе искусственного интеллекта и смарт-контракты на основе блокчейна, радикально меняют ландшафт сделок по слияниям и поглощениям. Эти инновации оптимизируют процессы комплексной проверки, повышают эффективность и сокращают затраты. Поскольку технологии продолжают развиваться, компании, участвующие в сделках по слияниям и поглощениям, должны использовать эти достижения, чтобы оставаться конкурентоспособными на постоянно меняющемся рынке.
* * *
Этот материал предназначен только для ознакомления и не является юридической консультацией. Если у вас есть какие-либо вопросы или вы хотите узнать больше по теме этой статьи или практике нашей фирмы в области регулирования в сфере технологий, обращайтесь к нам по адресу info@danilovpartners.ru.